Ziraat Yatırım: BIST100’ün güne alıcılı bir görüntüyle başlamasını bekliyoruz

Yeşil ok olumluyu kırmızı ok olumsuzu göstermektedir.

Ziraat Yatırım'ın raporunda, dün ABD'de takip edilen ocak ayı ÜFE verisinin yıllık yüzde 3,5 açıklanarak beklentilerin üzerinde geldiği ifade edildi. Raporda, tahminlerin üzerinde gelen ÜFE rakamları piyasalarda sert hareketlere neden olmazken, ABD Başkanı Trump'ın mütekabileyet esasına dayalı gümrük tarifeleri açıklamaları piyasalar tarafından yakından takip edildiği belirtilirken şu bilgiler aktarıldı:

“Trump, mütekabiliyet gümrük vergisi planını imzaladı ancak vergilerin hemen yürürlüğe koymamış olması piyasalar üzerinde olumlu etki yarattı. ABD borsaları yüzde 0,8 – yüzde 1,5 arasında günü yükselişle tamamladı. Dolar endeksi (DXY) ise yüzde 0,6 oranında düşüş kaydetti. Ukrayna'da savaşın sona erebileceğine yönelik artan iyimserlik de borsalar üzerinde etkili olurken, Euro Stoxx 50 endeksi yüzde 1,8 oranında yükseliş kaydetti. Dünkü kapanışların ardından bu sabah Asya'da da pozitif bir görüntü var. Hong Kong borsasında yüzde 2'lik prim dikkat çekiyor. Bu ortamda BIST100'ün güne alıcılı bir görüntüyle başlamasını bekliyoruz. Pozitif risk ortamı ve ülke risk primimizin (5 yıllık CDS) 250 baz puanın altına sarkması ile  endeks gün içerisinde de alıcılı bir görüntü sergileyebilir. Dün BIST100 endeksi dünkü kayıplarını telafi ederek günü 9.915 seviyesinden yüzde 1,4 oranında primle tamamladı. Endekste 74 hisse günü yükselişle kapatırken, puan bazlı endekse en fazla katkı yapan hisseler olarak BIMAS, ISCTR ve SAHOL öne çıktı. Çoğu sektör endeksi de günü pozitif bir görüntüyle tamamladı. Bugün yurt içinde TCMB tarafından şubat ayı Piyasa Katılımcıları Anketi yayımlanacak. Yurt dışında ise ABD'de perakende satışlar ile sanayi üretimi verisi öne çıkıyor.

“ABD'de ocak ayı ÜFE verileri izlendi. Buna göre, manşet ÜFE'nin aylık bazda artış hızı ocak ayında yüzde 0,5'ten yüzde 0,4 seviyesine yavaşlamakla birlikte beklentilerin (yüzde 0,3) üzerinde gerçekleşti, yıllık bazda bir önceki aya benzer şekilde yüzde 3,5 seviyesinde kaydedildi ve Şubat 2023'ten bu yana en yüksek seviyelerdeki seyrini sürdürdü, beklentiler yüzde 3,3 seviyesinde gerçekleşmesi yönündeydi. Gıda ve enerji ürünlerini dışlayan çekirdek ÜFE'nin, aylık bazda artış hızı ocakta yüzde 0,4'ten beklentilerle uyumlu olarak yüzde 0,3'e yavaşladı, yıllık bazda ise yüzde 3,7'den yüzde 3,6'ya gerilemekle birlikte beklentilerin (yüzde 3,3) üzerinde kaydedildi. 

“ABD'de istihdam piyasası verilerinden, 8 Şubat haftasına ilişkin haftalık yeni işsizlik maaşı başvuruları, 220 bin kişi seviyesinden 213 bin kişi seviyesine beklentilerin üzerinde gerilemekle birlikte düşük seviyelerdeki seyrini sürdürerek iş gücü piyasasında dayanıklılığın ve sıkılığın sürdüğüne işaret etti.

“Avrupa tarafında, ECB'nin para politikasına yön verecek olan verilerden, Almanya'da ocak ayına ilişkin nihai TÜFE verileri takip edildi. Buna göre, Almanya'da manşet TÜFE, aylık bazda aralık ayında yüzde 0,5 oranında artışın ardından, ocak ayında öncü veriyle uyumlu olarak yüzde 0,2 seviyesinde düşüş kaydetti. Yıllık bazda ise aralık ayındaki yüzde 2,6'dan ocakta öncü veriyle uyumlu olarak yüzde 2,3 seviyesine geriledi ve son üç ayda ECB'nin yüzde 2 seviyesindeki hedefinin üzerinde seyretti. Ayrıca Almanya'da yıllık bazda çekirdek TÜFE ocak ayında yüzde 3'ten yüzde 2,9 seviyesine geriledi ve son üç ayın en düşük seviyesinde kaydedildi.  

“Euro Bölgesi'nde üretimin seyrine ilişkin olarak aralık ayı sanayi üretimi verisi takip edildi. Bölgede sanayi üretimi aylık bazda kasım ayında yüzde 0,4 oranında artışın ardından, aralık ayında yüzde 1,1 oranında daralma kaydetti ve böylece iki aylık toparlanmanın ardından aralık ayında tekrar düşüş gerçekleştirdi. 
 
“İngiltere'de geçen yılın son çeyreğine ilişkin GSYH büyüme öncü verileri takip edildi. Buna göre İngiltere ekonomisi, 2024 yılının üçüncü çeyreğinde çeyreklik bazda yatay seyrin (yüzde 0) ardından, öncü veriye göre dördüncü çeyrekte yüzde 0,1 büyüme kaydetti ve beklentiler ise yüzde 0,1 daralma sergileyeceği yönündeydi. Çeyreklik bazda imalat sektöründe yüzde 0,7 oranında ve madencilik ve taş ocakçılığı sektöründe yüzde 2,5 oranında daralma kaydedilmesine karşın, hizmet sektöründe yüzde 0,2 oranında ve inşaat sektöründe yüzde 0,5 oranında büyüme kaydedildi. Yıllık bazda büyüme hızı ise üçüncü çeyrekteki yüzde 1 seviyesinden, dördüncü çeyrekte yüzde 1,4 seviyesine yükseldi, bununla birlikte 2022'nin dördüncü çeyreğinden bu yana en güçlü büyümeye işaret etti.

“Yurt içinde ise, TCMB tarafından aralık ayı ödemeler dengesi verisi yayımlandı. Aralık ayında cari denge 4,65 milyar USD açık verdi, beklentiler ise 4 milyar USD açık verilmesi yönündeydi. Altın ve enerji hariç cari işlemler fazlası ise kasım ayındaki 3,6 milyar USD'den, aralık ayında 2,5 milyar USD'ye geriledi.

“Aralık ayıyla birlikte 2024 yılının resmi de netleşti. 2024 yılı genelinde cari açık 10 milyar USD'ye gerileyerek 2023 yılına göre yaklaşık 30 milyar USD iyileşti.

“Cari açık/GSYH oranı da 2023 yılındaki yüzde 3,5 seviyesinden 2024 yılında tarihsel ortalamaların altına gerileyerek yüzde 0,8 seviyesine toparlandı. Son 5 yılın cari açık/GSYH oranı ortalaması yüzde 2,7 idi.

“2024 yılında cari açıktaki iyileşmede dış ticaret açığındaki azalış ve turizm gelirlerdeki olumlu seyrin desteğiyle hizmet dengesindeki güçlü seyir belirleyici oldu. Dış ticaret açığının daralmasında başta altın ithalatı olmak üzere enerji ithalattaki azalış ve ihracattaki artış etkili oldu.

“2023 yılında 30 milyar USD olan altın ithalatı 2024 yılında 17 milyar USD'ye geriledi, benzer şekilde enerji ithalatı da 69 milyar USD seviyesinden 66 milyar USD seviyesine düştü.

“Öte yandan, altın ve enerji hariç cari işlemler fazlası 2023 yılındaki 38,5 milyar USD seviyesinden 2024 yılında 52,7 milyar USD seviyesine iyileşti.

Yurt dışında bugün veri takvimine bakıldığında,

“ABD tarafında, üretimin seyrine ilişkin ocak ayı sanayi üretimi ve kapasite kullanım oranı verileri TSİ 17.15'te takip edilecek. Sanayi üretiminin aylık bazda ocakta yüzde 0,3 artışla yükselişini sürdürmesi ve kapasite kullanım oranının da yüzde 77,6'dan yüzde 77,7 seviyesine yükselerek toparlanmaya devam etmesi bekleniyor.

“ABD'de iç talebin seyrine ilişkin olarak ocak ayı perakende satışlar verisi TSİ 16.30'da izlenecek. Perakende satışların aylık bazda aralık ayında artış hızı yüzde 0,8'den yüzde 0,4'e yavaşlamıştı. Böylece son dört ayın en yavaş hızdaki artışı kaydedilmişti. Ocakta ise perakende satışların aylık bazda gerilemeyi hızlandırarak yüzde 0,2 oranında düşüş sergilemesi bekleniyor.

“Avrupa tarafında, Euro Bölgesi'nde geçen yılın dördüncü çeyreğine ilişkin GSYH büyüme revize verileri TSİ 13'te takip edilecek. 

“Yurt içinde, TSİ 10'da TÜİK tarafından ocak ayı konut satışları verileri yayımlanacak. 

“Ayrıca TSİ 10'da TCMB tarafından şubat ayı Piyasa Katılımcıları Anketi yayımlanacak.

Şirket haberleri

“Balsu Halka Arzı: Çarşamba günü başlayan Balsu'nun halka arz sürecinde bugün talep toplamanın son günü. Halka arzda 278mn adet pay satışa sunulacak olup, halka arz büyüklüğünün yaklaşık 4,9 milyar TL, halka açıklık oranının da yüzde 25 olması öngörülüyor.

“Türk Traktör (TTRAK, Nötr): 2024'ün 4. çeyrek finansallarına göre Türk Traktör'ün net dönem karı geçen yılın aynı dönemine göre yüzde 93,5 oranında gerileyerek 316mn TL olmuştur. Piyasa beklentisi ise 1.160mn TL'lik kar rakamı açıklanması yönündeydi. Diğer taraftan 2023'ün aynı döneminde 4.876mn TL net dönem karı kaydedilmişti. Şirket'in 4Ç2024 satış gelirleri bir önceki yılın aynı dönemine göre yüzde 33,2 azalmış ve 14.291mn TL'yi göstermiştir. Bu dönemde FAVÖK'ü yüzde 91,1 oranında azalışla 488mn TL seviyesinde hesaplanmaktadır. FAVÖK marjı ise 22,4 puan gerilemiş ve yüzde 3,4 olmuştur. Finansman tarafında ise net giderler 589mn TL olmuştur.

“4. çeyrek karıyla beraber şirketin 12 aylık net dönem karı, geçen yılın aynı dönemine göre yüzde 57,4 oranında gerileyerek 5.741mn TL olmuştur.

“Şirket 2025 yılına ilişkin beklentilerini paylaşmıştır. Buna göre 2025 yılı Türkiye traktör pazar büyüklüğü 48 – 56bin adet aralığında beklenmektedir. Diğer yandan, Şirket'in iç piyasaya toplam traktör satış adet beklentisi ise 23 – 28bin adet aralığındadır. Ayrıca, 2024 yılı ihraç traktör satış beklentisi 11 – 13bin adet aralığında öngörülmektedir. Son olarak Türk Traktör'ün yatırım harcaması öngörüsü ise 140 – 160mn USD aralığındadır.

“Ek olarak Şirket Yönetim Kurulu tarafından Genel Kurul onayına sunulmak üzere kar payı (Hisse başına brüt 48,47TL, net 41,20 TL) dağıtılmasına karar verilmiştir. Teklif edilen nakit kar payı hak kullanım tarihi 2 Nisan 2025'tir. Dünkü kapanış fiyatına göre temettü verimi yüzde 7,2 olarak hesaplanmaktadır.

“Bim Birleşik Mağazalar (BIMAS): SPK, Bim'in genel kurulun yetkilendirmeye ilişkin kararı olmaksızın yönetim kurulu kararıyla geri alım yapılabilmesine ilişkin onay talebinin olumsuz karşılanmasına karar verildiğini duyurmuştur.

“Emlak Konut GYO (EKGYO, Sınırlı Pozitif): Şirket, İstanbul Esenler'de 1. Etap Atışalanı Arsa Satışı Karşılığı Gelir Paylaşımı işi için Esta İnşaat & İntek Yapı ortaklığı ile sözleşme imzalamıştır. Arsa Satışı Karşılığı satış toplam Geliri 5,23milyar TL, Şirket payı toplam geliri 1,83 milyar TL'dir.

“Ek olarak, Şirket'in Nidapark Küçükyalı ve Nidapark İstinye projelerinde Şirket'in asgari gelir payı sırasıyla 2.453mn TL'den 2.596mn TL'ye ve 5.265mn TL'den 5.689mn TL'ye yükseltilmiştir.

“Vestel Elektronik (VESTL): Danıştay 13. Dairesi 10.04.2023 tarihli bozma kararına uyarak Rekabet Kurulu'nun Şirket'in yüzde 100 bağlı ortaklığı Vestel Ticaret ve Whirlpool hakkındaki kararının hukuka uygun olduğuna karar vermişti. Davacılar bu kararı 14.05.2024 tarihinde temyiz etmiştir. Gelinen aşamada Danıştay 13. Dairesi davacıların temyiz taleplerinin reddine, Ankara Bölge İdare Mahkemesi 8. İdari Dava Dairesi'nin temyize konu kararın onanmasına kesin olarak oybirliği ile karar verilmiştir. Böylece tüm olağan kanun yolları tükenerek Rekabet Kurulu kararı Şirket lehine olacak şekilde idari yönden de kesinleşmiştir.

Sektör haberleri

“SPK: Kurul, A1 Capital Yatırım Menkul Değerler'in (A1CAP) yüzde 400, Dagi Giyim'in (DAGI) yüzde 208 bedelsiz sermaye artırım başvurusunu onaylamıştır.

Diğer şirket haberleri

“Alves Kablo (ALVES): Şirket, yurtiçi yerleşik bayileriyle “Bayi ve alt bayi stok yönetimi sistemi” kapsamında 314,1mn TL + KDV tutarında satış sözleşmesi imzalamıştır.

“Ekos Teknoloji (EKOS): Şirket, TEİAŞ'ın Dudullu GIS TM projesi kapsamında, Türkiye'de faaliyet gösteren bir firma ile 13 Şubat 2025'te 1,3mn EUR tutarında “Gaz İzoleli Orta Gerilim Metal Mahfazalı Primer Hücre” tedarikine yönelik satış sözleşmesi imzalamıştır.

“Fonet Teknoloji (FONET): Şirket, Medicana Hastane İşletmeciliği ile 25,5mn TL bedelli 36 ay süreli bir sözleşme imzalamıştır. Yeni iş ilişkisi 1 Nisan 2025'te başlayacaktır.

“Kayseri Şeker (KAYSE): Şirket, yurtiçinde yerleşik bir müşteriyle şeker satışı kapsamında KDV dahil 7.070mn TL tutarında sözleşme imzalamıştır. Bu sözleşmeyle birlikte, 2025 yılı içindeki toplam satış tutarı 14.140mn TL'ye ulaşmıştır.

“Türk İlaç Sanayi (TRILC): Danıştay 10. Dairesi, Şirket'in difteri tetanoz aşı ruhsatının askıya alınmasına ilişkin kararı iptal etmiştir. Şirket lehine nihai karar verildiği açıklanmıştır.

“Reysaş GYO (RYGYO): Şirket, 10 Şubat 2025 tarihli Yönetim Kurulu Kararı doğrultusunda, İstanbul Arnavutköy'de 6.750 m² arsayı 72,8mn TL bedelle özkaynaklarından karşılayarak satın almıştır. Bu arsa, ana ortak Reysaş Taşımacılık'a ait bitişik parsel ile birleştirilerek toplam 15.517 m² büyüklüğe ulaşacaktır. Üzerine 20.000 m² kapalı alana sahip depo inşa edilmesi ve deponun 2026 1. çeyrekte tamamlanarak yıllık 100mn TL + KDV kira geliri sağlanması planlanmaktadır.

“Vişne Madencilik (VSNMD): Şirket, yatırım amaçlı Adana Ceyhan'da yer alan 9.500 m2 taşınmazı 2,2mn TL bedelle satın almıştır.”

SANAYİ HABER AJANSI